IC698CHS009 Horner Electric

In June 2018, Yaskawa (China) Robot Co., Ltd. held a completion ceremony for its third factory in Changzhou. In October, Japan”s FANUC Robotics Chongqing base
project started construction and is expected to be completed in the first half of 2019. After reaching capacity, it will achieve an annual output value of more than 200
million yuan. Local areas compete for new opportunities in high-end manufacturing

From government procurement and local industrial policies, we can see that all regions are competing for new opportunities in digital and intelligent transformation,
and high-end manufacturing, represented by robots, has become the focus of local efforts.

At the CIIE, robot companies received intensive orders. Analysts from the 21st Century Economic Research Institute found that high-end manufacturing, smart
and high-end equipment, new energy vehicles, etc. have become the focus of procurement in the procurement lists of multiple provincial trading groups.

Official data shows that of the US$57.83 billion in intended turnover at the CIIE, the smart and high-end equipment exhibition area had the highest turnover, reaching
US$16.46 billion. Some exhibitors at the exhibition said that they had never received so many large customers from state-owned enterprises and local governments in
one day, and the total order volume far exceeded expectations.

The representative city that focuses on high-end manufacturing is Shanghai, where the service industry accounts for more than 70%. In the “Thirteenth Five-Year
Plan for the Transformation and Upgrading of Shanghai”s Manufacturing Industry” released at the end of 2016, high-end manufacturing is regarded as an important
breakthrough for industrial transformation.

In the past two years, Shanghai”s investment promotion in the field of high-end manufacturing has also been fruitful. A number of major projects such as robots,
new energy vehicles, large aircraft, and integrated circuits have been launched one after another. Take robots as an example. As a carrier of intelligent manufacturing,
Shanghai has gathered domestic and foreign leading robot companies including ABB, KUKA, SIASUN and Xinstar. Currently, robot output accounts for more than 20% of the country”s total.

In the first half of 2018, Shanghai”s non-state-owned economic and industrial investment increased by 32.9% year-on-year, with major projects distributed in various
industries such as auto parts, clothing, and robots. High-end manufacturing projects introduced in Shanghai this year include the Tesla Gigafactory, which plans to
produce 500,000 pure electric vehicles per year , and the
ABB Robotics Gigafactory, which plans to produce 100,000 robots per year. The latter will realize “making robots with robots”. After being put into production in 2020,
the total output of high-end industrial robots made in Shanghai will double.

As a manufacturing hub in the central and western regions, Chongqing is also making continuous efforts in high-end manufacturing. In 2018, Chongqing held the first
China Smart Expo, focusing on smart manufacturing and hoping to build a project exchange and docking
platform in the field of smart manufacturing. In November, Chongqing released “Nine Policy Measures to Reduce the Cost of Manufacturing Enterprises”, which will
reduce the cost of manufacturing enterprises by more than 30 billion yuan each year. Chongqing also supports key enterprises to increase their efforts in intelligent
transformation of equipment, with a maximum subsidy of 5 million yuan for a single project.

In terms of project investment, three of the four major robot families have settled in Chongqing to invest, including ABB from Switzerland, KUKA from Germany, and
FANUC from Japan. At present, there are more than 300 robot companies in Chongqing, and the number of industrial robot companies has exceeded 120.

A mature robot market should have 70 robots per 10,000 jobs. Countries with relatively developed robot applications, such as South Korea, Germany, Japan, etc.,
already have 300 robots per 10,000 people, while China is far lower than the previous one. numbers, let alone compared to developed countries. In 2016, China”s
“Robot Industry Development Plan (2016-2020)” proposed that the density of industrial robots (the number of industrial robots used per 10,000 workers) should reach more than 150 by 2020.

How to support high-end industries locally

Analysts from the 21st Century Economic Research Institute combed through the high-end manufacturing support policies in Shanghai, Chongqing,
Shandong and other places and found that most of them focus on industrial land, fiscal and tax support, etc.

Shanghai has proposed seven safeguard measures: reforming the industrial system and mechanism, coordinating industrial land use,
increasing fiscal and taxation support, promoting the integration of industry and finance, building a talent system, implementing an open development
strategy, and improving the planning and implementation system. Jiangsu implements a high-end equipment research and development catch-up project,
focusing on the development of 13 fields such as electronic industry equipment and intelligent complete sets of equipment.
Zhejiang implements special projects for equipment with major shortcomings, focusing on ten major fields such as rail transit, robots and
intelligent manufacturing equipment.

2500-C300 CTI Simatic® 505 control system Original
AIM0006 2RCA021397A0001P ABB AI/BI module Spot of stock
2500-C200 CTI Simatic® 505 control system Original
086371-502 ABB module Spot of stock
2500-C100 CTI Simatic® 505 control system Original
ECS3 086329-503 ABB Controller module Spot of stock
GJR5251300R0171 ABB 07 KT 93 Advant Controller 31 Spot of stock
2500-RBC 901E-2500-RBC CTI Remote host controller Original
GJR5251600R0202 ABB Analog input/output module Original
07KT93 GJR5251300R0171 ABB 07 KT 93 Advant Controller 31 Spot of stock
07AI91 GJR5251600R0202 ABB Analog input/output module Original
07AC91D ABB 07AC91-AD Analog input/output unit Spot of stock
3PS465.9 B&R Interface module Spot of stock
5SHY3545L0009 3BHB013085R0001 ABB 5SHY 3545L0009 IGCT module Original
3IF060.6 B&R Interface module Spot of stock
3HAC044168-001 ABB Robot spare parts Original
3HAC031977-001/04 ABB Robot system Spot of stock
3HAC029818-001 DSQC663 ABB DSQC 663 drive unit Original
3HAC025527-004 ABB Computer unit Spot of stock
Original 3HAC025338-006 ABB Main servo drive unit
3HAC025097-001 DSQC639 ABB DSQC 639 motherboard
Original 3HAC14549-3/12A ABB rectifier
SR750-P1-G1-S1-HI-A20-G GE Multilin Motor protection relay
FM2-712-PD GE Multilin Motor protection relay
FM2-712-C GE Multilin Motor protection relay
239-RTD-AN GE Multilin Motor protection relay
239-RTD-AN-H GE Multilin Motor protection relay
239-RTD-AN GE Multilin Motor protection relay
239-RTD GE Multilin Motor protection relay
760-P5-G5-S5-LO-A20-R GE Multilin 760 Series Multilin relay
760-P5-G5-S5-HI-A20-R-T GE Multilin protection relay
760-P5-G5-S5-HI-A10-R GE Multilin 760 Series Multilin relay
760-P1-G1-S1-LO-A20-R GE Multilin 760 Series Multilin relay
760-P5-G5-D5-HI-A1-R GE Multilin Feeder management relay
760-P1-G1-S1-LO-A10-R GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-LO-A20-R-E GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-LO-A20 GE Multilin Feeder management relay
SR750-P5-G1-S1-HI-A20-R GE Multilin Feeder management relay
SR750-P5-G5-S5-LO-A20-R-T GE Multilin Feeder management relay
SR750-P5-G5-S5-LO-A20-R-T GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-HI-A20-R-T GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-HI-A20-R GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-HI-A20-R-E-H GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-HI-A20-R GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-S5-HI-A20-G GE Multilin Feeder management relay
DATX100 3ASC25H208 ABB Pulse transformer board
750-P5-G5-D5-HI-A20-R-E GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-D5-HI-A20-R GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G5-D5-HI-A20-G GE Multilin Input management relay
750-P5-G1-D5-HI-A20-R GE Multilin Feeder management relay
750-P1-G1-S1-HI-A20-R-T-H GE Multilin Feeder management relay
750-P5-G1-S1-LO-A1-R-E GE Multilin Transformer protection system
750-P1-G1-S1-HI-A20-R GE Multilin Feeder management relay
750-P1-G1-D1-HI-A20-R GE Multilin Transformer protection system
745-W3-P5-G5-HI-R-E GE Multilin Transformer protection system
745-W3-P5-G5-HI-ALR GE Multilin Transformer management relay
745-W3-P5-G5-HI-E GE Multilin Transformer protection system
745-W3-P5-G5-HI-A-E GE Multilin The Multilin 745 system
745-W3-P5-G5-HI-A GE Multilin Transformer management relay